http://www.empireleather.com 日経225先物について勉強しましょう！ Wed, 14 Oct 2009 01:24:53 +0000 http://backend.userland.com/rss092 ja 日経225先物取引に限らず、証券などのトレード（取引）方法を大別すると、自己裁量トレードとシステムトレードのふたつが挙げられます。 投資家自身の判断・裁量・感覚で行う取引のことを自己裁量トレードと言います。 また、システムトレードは自己裁量トレードとは対極にある方法です。 投資家の裁量要素を全部排除し、機械的に売買するというものです。 一般的には、テクニカル分析などを利用し、一定のルールで自動的に提示される売買シグナルに基づいています。 日経225先物やオプション等を運用しているプロと呼ばれる人たちは、システムトレードを実行している人が多いと言われています。 平均パフォーマンスも自己裁量トレーダーより良いと言われていますし、世界的なトレーダーにおいてもシステムトレードをしている人がたくさん存在します。 一方、個人投資家の中ではおそらく自己裁量トレードを行っている方が多いのではないでしょうか。 自己裁量トレードを行っている個人投資家でたとえば1年間で利益を上げている人は10％以下だと言われています。 逆に言うと90％以上の人が損をしているという可能性があるという現状が垣間見れます。 このことを踏まえると、原因には様々だと思いますが、システムトレードを投資手法のひとつとして取り入れてみる価値はあるかもしれません。 自己裁量トレードの弱点として、投資が心理戦であることとの関係があります。 個人投資家が一個人として経済市場と対峙する際、巨大なマーケットの中で自己を見失わず冷静な判断をすることは容易なことではありません。 ポジションを持つ期間が短ければ短いほど、その傾向は強まると言えます。 特にデイトレードでは心理的要素の比重はかなり大きくなります。 この心理戦から抜け出す手段のひとつがシステムトレードであると言えます。 投資について、良く分からない方もきっと多いはず。 誰でも最初は分からないもの。 友人で何でも慎重な人がいて、投資の事も最初は分からかったのですがちゃんと知識を身につけたようです。 今度は、プライベートな事ですが婚活をするためエクシオ パーティーに参加を決めたそうですがとても、慎重に決めていた様子。 玉の輿結婚を狙い、東北の岩手のお見合いパーティーに参加するのだとか。 また、新宿のカップリングパーティーにも行ってみたいと話していましたね。 何事にも、知識を見に付けるまでは慎重に行動しその後は活動的な友人。見習いたいところです。 http://www.empireleather.com/archives/53 ココ最近ですが、米国金融機関へのストレステスやGM破綻など、懸念されていた問題が少しずつ前向きになっているせいか、リスクを取る資金も若干戻ってきているような気がします。 でも、日経平均がこのまま1万円をつけてまで上昇していくでしょうか。私はそうは思いません。 正常な経済活動を取り戻すまでには、正直まだまだ時間がかかるのではないか、と考えています。 日経225の来期予想PERは41倍。バリュエーションではまず買えませんし、以前、2003年に起きた4メガバンク同時ストップ高なんていうことが、また起きるのでは・・・と思うと、なかなか身動きが取れませんね。売るのも買うのも、大変難しい時期だと感じています。もうしばらく様子見といったところでしょうか・・・。 おすすめサイト⇒美しさに感動！ダビングのことなら http://www.empireleather.com/archives/51 日経225先物取引に限ったことではないのですが、市場のあらゆる投資において１回の取引にどれくらいのリスクを取るかはとても重要なことです。 その理由は投資でのリスクというのは１回あたりの取引におけるリスクが積み重なったものと言えるからなのです。 たとえをあげるならば、100万円の投資に対し1回あたりのリスクを5万円までとした場合、ストップロスオーダーを駆使することによって20回連続で負けが続かない限り全資産を失うということはないのです。 有名なトレーダーが実践している方法をあげると、資産1回の取引資産を10等分するのです。 その１回の取引で資産の10分の1以上に当たるリスクを絶対に取らないというものなのです。 このようにすることで１回の取引での売買リスクをあらかじめ事前に把握することができるため予想外の損失被ることがなくなるのです。 日経225先物取引をする中で当然1回の取引がマイナスになることもあります。 損失を出すと不思議と「すぐ取り戻さなければ」という気持ちになりますよね！損をした時の精神状態は決して冷静とは言えず、そんをしたトレードの次の取引は取引量を縮小することが重要と言えるのかもしれません。 損金を取りもどすというのではなく、あくまでも勝という経験を取り戻すことが長期的に見た時にロジカルな売買を継続できる秘訣と言えるのではないでしょうか？ 仮に負けが続いた場合は、とりあえず連敗を食い止めることを優先し、通常よりストップ幅を小さくし連敗でも資金の目減りを限定的にできるような対応をするのも１案ではないでしょうか？ 日経225先物で得た利益を再投資するのは複利の観点からとても有効でが、勝ちが続いて証券口座の金額が大きくなった場合には、一部資産を売買に使う資金と分けて管理していくことも有効なのです。 相場に「絶対」がないため、万が一の状況が訪れた時に引き出せる資金を用意しておく必要があります。 ようするに万が一の時のための保険といったところでしょうか？！ 人間でいうアリコのがん保険といったところでしょうか？ http://www.empireleather.com/archives/47 日経225先物を取引する場合、日本政府が発表する経済指標の動向もしっかりと注目していきましょう。 経済指標の動向の確認は非常に重要です。 日本における経済指標ですが、日銀政策決定会合や鉱工業生産指数などは日本時間午後に発表します。 一方GDPや、消費者物価指数、企業物価指数経常収支、貿易収支、機械受注などの重要指標は、日経225先物の寄付き前の8:30AMや8:50AMに発表されるものもあります。これら指標は当然、寄付きの売買に莫大な影響を与えます。 ですから、CME日経225先物の終値を以外にも、日本の重要指標が寄付き前にないかｅｔｃ、証券会社などが提供している経済指標発表予定カレンダーを事前に確認しておくと、ある程度の市場動向が掴みやすいかと思います。 経済指標を参考にする時に、注意すべき場合があります。指標の結果が市場の予想と大きく乖離しているようなケースは、寄付きの売買にとても大きな影響を与えることがありますので、要注意です。 大阪証券取引所の寄付き前の指標以外であっても、日銀政策決定会合における金利発表や、雇用統計、鉄工業生産指数など、重要度が高い指標については、寄付きのレートそのものには影響がなくても、日経225先物が取り引きされている時間帯にこれらの発表がされることで、日中の取引にはタイムリーに影響してしまいます。特に、サイドビジネスの初心者がデイトレードなどを行う時は、重要度の高い経済指標を確認しながら、その日の動向を予想するのが良いでしょう。 お薦めサイト：副業はアフェリエイトで稼ごう http://www.empireleather.com/archives/40 最近は株式やFXを中心とした個人のデイトレーダーが増えて来ていますが、「日経225先物取引」におけるデイトレードはどのような点に注意すれば良いのでしょうか。 「先物価格」が上がるか下がるかについて二者択一で考えれば、その確率は2分の1です。 何度か偶然うまくいったからと調子に乗るといずれ必ずひどい目に遭うと考えられます。そこで、日経225先物取引でデイトレをする場合には、自分自身の売買ルールを確立することが非常に重要となります。 日経225先物のデイトレのルールは、例えば具体的に挙げると銘柄選択、売買のタイミング、損切りの設定などがあります。 そしてそういったルールの中でも特に注意すべきなのが「損切りラインの設定」になります。 一時の感情や目先の欲に惑わされることなく、しっかりルールを守るということが重要で、自分を律するとても強い精神力が必要となります。 損切りが出来ずに持ち越してしまう人（日をまたいで保有する人）がたまにいらっしゃいますが、あまりお勧めできる良いことではありません。 日経225先物におけるデイトレについては「持ち越し」を1つの戦略とする場合もあるとはいえ、そうしたトレードをする以前に、しっかりとポジションをどう取るのか決めておく必要があります。 また、気配値はデイトレードをする上ではとても重要な情報源となります。 テクニカル分析において売買のタイミングから損切りのラインまでをすべて設定して、実際に売買するときだけしかボードを見ず、アラートを待つという行為は非常に危険な行為だと思われます。 日経225先物のデイトレでは手数料の低さが特徴となりますが、逆指値などのツールを使うと、一般の個人投資家にはちょっと高くなってしまうのではないでしょうか。 いつ何時、大口の売りが出たりトレンド（流れ）が変わったりするか予測がつきませんので、デイトレをする時は、気配値から目を離さないようにする方が賢いと言えます。 デイトレードにはライフスタイルに合う合わない、性格に向き不向きがあります。ご自身で少しでも向いていないと感じたらすぐに撤退することをおすすめします。 http://www.empireleather.com/archives/29 「日経225先物取引」は、日経225先物についての売買契約をする取引であることに対して、「日経225先物オプション取引」というのは、日経225先物についての売買する権利を取引するという取引です。 一般的に、「オプション取引」とは、予め決められた期日に、特定の商品を、予め定められた価格にて売買するという「権利」を取引することを指します。 「日経225先物取引」では、価格相場が下がってしまっても売買契約をしているので何があっても絶対にその「値段」で日経225先物の売買をしなければなりません。 それに対して「日経２２５先物オプション取引」の場合では、あくまでも「売買する権利」になりますので、もしも自分の投資にとって不利になると判断した場合には、「日経225先物取引の売買をする権利」を放棄することが可能ということができます。 要するに、「日経２２５先物オプション取引」における買い手は、損失を限定することが可能であるというメリットがあります。 どういうことかというと、「日経２２５先物取引の買い」とは違って、「日経２２５先物オプション取引の買い」というのは、損失が始めに払った金額に限定されるのです。 さらに加えて、買い手には証拠金が発生しません。そのため対象物の価格が予想に反した動きをしたとしても追加での費用が発生しないので資金を計画的に運用することが出来ます。 「日経２２５先物オプション取引」における売り手はリスクが高いのですが、プレミアム収入によって運用資金の利回りを高めることが出来ます。 売り手は手にしたプレミアム収入を証拠金に充当することが出来ますし、再度運用資金に回すことが可能です。それだけでなく、対象物の価格が動かない場合でも利益を追求することが出来ます。 http://www.empireleather.com/archives/26 日経225先物取引をする際に、株式取引と同様にチャート分析によって投資の見通しを立てることが可能です。 チャートというのは過去の価格がどのように推移してきたのかを図にあらわしたものです。これを分析することで、将来の価格変動を予想していく手法です。 ここでは、「日経平均先物チャート」で検証することが出来るグラフについて説明していきます。 まずはチャート図の記号についての紹介です。 株価など相場の値動きについて、単位期間を決めて、単位期間における始値、終値、高値、安値の四種類の値段（四本値）をローソクと呼ばれる一本の棒状の図形にして、時系列に並べてグラフにしたものを「ローソク足」と言います。 一般的には、移動平均線とともに描かれたり、ローソク足の下に出来高を表示したりすることが多いようです。 ジグザグの値動きをなめらかにして、相場のトレンド（動向）をより明確にした指標のことを「移動平均線」と言います。 通常は、このグラフを設定した日数分の終値を平均したものを使用します。 移動平均線の上下にバンドを作り、そこから相場の反転する時期を判断していく手法のことを「ボリンジャーバンド」と言います。「ボリンジャーバンド」の乖離幅は、移動平均線を基準にした標準偏差によって決定されていきます。 時間的な概念に着目して作られた指標を「一目均衡表」と言います。 期間については、基相場の変化日を推定する際に用いる基本数値と呼ばれている変化日を基準とし、「上昇→下降」「下降→上昇」「上昇→保ち合い」などのように転換する迄の日数を指します。 Ｗ．ワイルダーによって考案された、相場の買われ過ぎや売られ過ぎを示すテクニカル指数のことを「相対力指数（ＲＳＩ）」と言います。日本で最近広く活用されている手法です。 上記の手法を生み出したＷ.ワイルダーが手掛けた、トレンド追従型の売買手法を「パラボリック」と言います。 この手法においては、相場の値動きとＳＡＲ（ストップ・アンド・リバース）の交差した地点というのが売買ポイントとなります。 ローソク足と移動平均線、または移動平均線同士の離れ具合について指数化したものを「乖離率」と言います。 この乖離率によって買われ過ぎや売られ過ぎを判断することが出来ます。 また、上記以外にも、ＭＡＣＤやストキャスティクス、ＲＣＩ、出来高、ＲＯＣなどといった取引指標がありますので、これらを組み合わせて日経225先物についての数値的な投資情報を得ると良いでしょう。 http://www.empireleather.com/archives/24 「日経225先物取引」を行う為には、様々な角度・側面からの情報を広く集めることが重要になってきます。 しかし、特にこれから取引を始める方にとっては、情報収集方法についてとても悩まれると思います。 そこで今回は、具体的な情報収集の方法・仕方を簡単にまとめていきたいと思います。 最もポピュラーで取り組みやすい簡単な方法としては、新聞による情報収集です。 一般的な日刊新聞ではもちろん、より専門的に情報を網羅・掲載しているものも加えてみると良いでしょう。 例えば「日経金融新聞」「日刊工業新聞」などを参照されるのはいかがでしょうか。政治や経済情報といった相場に大きく関わっている情報が詳しく入手出来ます。 専門家のコラムなどを読み続けることで少しずつ投資についての勉強や自分のスタンスなどを固めていくことも出来ますので、日経225先物取引を開始する少し前から購読し始めるとよりすんなりとスタートできると思います。 また最近では、一般の書店で様々な投資についての書籍や雑誌を目にすることが出来ます。 こういった書籍から情報収集をするのもひとつの方法です。ただ、こうした書籍からの情報というのは、新聞などに掲載される情報と比較すると発行されるまでのタイムラグが生じてしまいます。 そういった点を考慮して、あくまでも中長期的な情報や日経２２５先物データなどといった先物情報を得る方法と心得た方がいいかもしれません。 また、書店で購入する本のテーマなどを自分で決めておかないと、書籍は自分で選ぼうとしても、投資コーナーには本当に数多くのスタンスやチャートを使用した方の著書がありますから、選ぶのはかなり難しいかもしれません。 次に自分が実際に取引する取引会社から得られる情報も大切にしたいものです。 自分の担当者からの情報提供や、刊行物などによる先物情報が受けられるかと思います。生きた情報が手に入れられ、また自分のスタンスを修正してくれる貴重な情報源になるかもしれません。 「情報の早さ」を基準にするとインターネットはダントツに早いです。 個人投資家でも多くの情報を簡単に入手出来るため利用が急速に広がっています。ただ、書籍などと同様、情報の多さが邪魔をして選択するのには手間と時間がかかってしまう可能性があります。 また、インターネット特有の問題である確実性や情報の精査という問題も課題となります。 http://www.empireleather.com/archives/22 以前に書きましたが、日経225先物取引は実際の値動きの1,000倍の損益が出る取引です。 例えば10円の値動きで実際の損益が10,000円になるということです。 「もっと手軽に（少ない資金で）日経225先物取引を始めたい」というニーズに応えるかたちで始まったのが「日経225ミニ」という商品です。 この商品は平成18年7月より、大阪証券取引所にて取り扱われるようになりました。 日経平均株価の100倍、つまり「日経225先物取引」の10分の1を1つの単位として取引されます。 証拠金が「日経225先物取引」と比較して低減されており、個人投資家にとって身近になってきている日経225先物取引です。 日経225ミニによって更に少額の資金で日経平均株価を対象とした先物取引が可能となったわけです。 「日経225ミニ」は取扱証券会社に預ける証拠金が約５万円（※　証拠金の額はあくまでも想定であり、実際の証拠金の額は各証券会社で個別に設定されています。詳細は証券会社にお問い合わせ下さい）となっています。 日経225先物の場合は値動きの幅が10円なのに対して、日経225ミニの場合は5円と小さくなっています。 その幅によって動く値動きの幅も当然変わってきますので、値段が一刻み動いた場合の損益は日経225先物が10,000円であるのに対し、日経225ミニは500円となります。 このようなレバレッジ効果は利益という面だけではなく、損失の面でも同様に作用します。 相場の変動により現金で証拠金を追加で差し入れる必要が生じたり、証拠金を上回った損失が発生してしまったりする場合もあります。 日経225先物取引だけでなく、ミニにも注目が集まっているのは、先物取引を始めてみたいが大きな損（リスク）を取りたくないというニーズがあったためと思われます。 レバレッジを効かせて少ない資金で大きな収益を上げたいという投資家心理はよく理解できますが、先物取引は十分な情報と慎重な姿勢で行うほうがいいと思います。 http://www.empireleather.com/archives/20 日経225先物取引を始める際に、大切になってくるのは自分に最も合う取引手法（トレード・スタイル）を見つけることです。 「取引期間」を基準にしたトレード・スタイルで言うと、こまめに売買を繰り返して利益を狙っていくデイトレード型なのか、1週間前後のポジションで取引する短期売買なのか、またはより期間の長い中・長期売買を行うといった場合のどれに当てはまるのか、を選択する必要があります。 次に、売買のスタイルとしては、価格のトレンド（流れ、動向）の方向に沿って売買をする投資手法である「順張り」のスタンスを取るのか、その逆で価格のトレンドと逆方向へエントリーする手法（基本的に、相場が下がって行く動きの中で買い、相場が上がってきたところを売ること）の「逆張り」のスタンスを取るのかをある程度決めておくと良いでしょう。 そして、どのくらいの損益を目標とする（損益分岐点の設定）かも大切なポイントとなります。 日経225先物取引への投資（参加）には、情報は当然欠かせない要素になりますが、具体的にどのような指標を基本にして取引を行うのかを決めましょう。 さまざまな取引分析指標が存在する中で、それぞれの指標が持つ得意・不得意な相場局面を把握し、使用することを決めたテクニカル指標の過去検証をきちんと行うことで、それらの情報を最大限に生かすことが出来ると思います。 これらの指標を自分で選び、決定していくことは、すぐさま出来ることではありません。 特に最近はインターネットや書籍で「投資」についての情報を調べることはすぐ出来ますが、逆に選択肢が多すぎて選び取れないということも多々あるでしょう。 大切なのは、一般の投資家が成功している手法だからといってやみくもに試してみるのではなく、自分のライフスタイル・考え方の中で無理なく取り組める方法かどうか、自分が興味をもって取り組める方法かどうかということです。 http://www.empireleather.com/archives/16